Report-Investor: Commerzbank AG - Geschäftsbericht 2009

35An unsere Aktionäre 33 Unsere Aktie AnunsereAktionäre Im Zusammenhang mit der Übernahme der Dresdner Bank erhielt die Allianz als eine Komponente des Kaufpreises für die Dresdner Bank Anfang des Jahres 2009 rund 163,5 Mil- lionen neue Commerzbank-Aktien aus einer Kapitalerhöhung gegen Sacheinlage. Die Zahl der ausstehenden Aktien der Commerzbank erhöhte sich somit auf 886,0 Millionen Stück. Mit der Zustimmung der Hauptversammlung vom 16. Mai 2009 wurde das Grundkapital der Commerzbank um 25 % plus eine Aktie durch Ausgabe neuer Aktien gegen Bareinlage an den SoFFin erneut erhöht. Die Emission der rund 295 Millionen Stammaktien erfolgte zum Preis von 6 Euro pro Aktie. Die Zahl der ausstehenden Aktien stieg dadurch auf 1 181,4 Mil- lionen Stück. Trotz des schwierigen Marktumfelds im Berichtsjahr war die Commerzbank in der Lage, sowohl im unbesicherten als auch im besicherten Kapitalmarkt – über die Konzerntochter Eurohypo AG – erfolgreich Anleihen zu platzieren. Im Jahr 2009 konnte ein Gesamtvolumen an Kapitalmarktemissionen von rund 33 Mrd Euro platziert werden. Hierunter fielen sowohl Benchmark- und Jumboemissionen als auch zahlreiche Privatplatzierungen. Im unbesicherten Bereich sind neben der im Januar begebenen staatsgarantierten 3-jäh- rigen Anleihe über 5 Mrd Euro insbesondere zwei Benchmarkemissionen im Gesamtvolumen von 2,5 Mrd Euro zu nennen. Mit diesen öffentlich platzierten Anleihen ließ sich eine inter- nationale Diversifizierung der Investorenbasis erzielen; insbesondere durch die staatsgaran- tierte Anleihe konnte eine Vielzahl neuer Investoren gewonnen werden. Über das Privat- kundennetz der Commerzbank wurden darüber hinaus Anleihen im Wert von mehr als 7 Mrd Euro nachgefragt. Insgesamt betrug das Emissionsvolumen im unbesicherten Bereich rund 20 Mrd Euro. Im besicherten Bereich wurden über die Eurohypo Hypothekenpfandbriefe in Höhe von knapp 10 Mrd Euro und Öffentliche Pfandbriefe über 3 Mrd Euro begeben. Neben Privatplat- zierungen konnten fünf Jumbo-Pfandbriefe mit Laufzeiten zwischen fünf und zehn Jahren erfolgreich platziert werden. Die Eurohypo profitierte dabei von der Belebung des Pfand- briefmarktes durch das im Juli gestartete Ankaufprogramm der EZB für Covered Bonds. Die begebenen Emissionen wurden vom Markt gut aufgenommen, was durch die schnelle Plat- zierung, eine hohe europaweite Nachfrage und attraktive Konditionen dokumentiert wurde. 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 9,3 9,1 17,1 19,0 17,3 4,8 7,0 Marktkapitalisierung Commerzbank-Konzern zum Jahresende, in Mrd Euro